Du har tjent titusenvis av kroner på å ha boliglån de siste fire årene

Rentene på boliglån har stort sett vært negative etter skatt og inflasjon de siste fire årene. Sammen med økte boligpriser har det gitt mange boligeiere en bedret privatøkonomi. Foto: Øyvind Holmstad/ Wikimedia commons/ Norges Bank
Rentene på boliglån har stort sett vært negative etter skatt og inflasjon de siste fire årene. Sammen med økte boligpriser har det gitt mange boligeiere en bedret privatøkonomi. Foto: Øyvind Holmstad/ Wikimedia commons/ Norges Bank

I løpet av de siste årene har du sikkert hørt noen si at pengene taper seg i verdi på sparekonto, hvis det tas hensyn til inflasjon og skatt. På samme tid har du i realiteten fått «betalt» for å ha gjeld.

Realrenten på boliglån etter skatt, det vil si lånerenten etter fratrekk for rentefradrag og inflasjon, er den prisen du faktisk betaler for lånet.

Det er derfor gledelig å opplyse at denne har vært negativ i store deler av de siste fire årene.

I praksis betyr det at du har fått betalt for å låne penger.

Lånet ditt har med andre ord blitt mindre for hvert år siden 2015, selv om du ikke har betalt ned på det.

– De siste årene har vi hatt veldig lave boliglånsrenter, tatt i betraktning inflasjon og skattefradrag, så det har vært veldig gunstig å ha lån for forbrukerne, bekrefter forbrukerøkonom Cecilie Tvetenstrand i Danske Bank til Pengenytt.

På lang sikt vil imidlertid realrenten være positiv.

Ellers ville vi fått store ubalanser i økonomien, uten å gå noe nærmere inn på det her.

Les også: Skal heldigitalisere bolighandelen

Utgjør femsifret beløp for mange

Forbrukerøkonom Cecilie Tvetenstrand i Danske Bank. Foto: Danske Bank
Forbrukerøkonom Cecilie Tvetenstrand i Danske Bank. Foto: Danske Bank

Du lurer nå kanskje på hvor mye mindre boliglånet ditt har blitt de siste årene, og her er fasiten:

Realrenten var i gjennomsnitt på -0,08 prosent i 2015, -1,67 prosent i 2016, 0,04 prosent i 2017 og -0,85 prosent i 2018.

Det betyr at et boliglån på én million kroner rundt regnet har blitt 25.000 mindre i løpet av denne fireårs-perioden.

Har du for eksempel hatt et boliglån på to eller tre millioner kroner, kan du gange opp dette beløpet med henholdsvis to eller tre.

Regnestykket forutsetter at du har hatt en lånerente lik gjennomsnittet.

Har den derimot vært lavere, har du også tjent mer. Har den vært høyere, har du tjent mindre.

Realrente etter skatt. I utregningen er følgende tall fra SSB brukt: Gjennomsnittlig rente for nye lån til husholdninger med pant i bolig og 12-månedersveksten i konsumprisindeksen (KPI). Rentefradraget har gradvis gått ned fra 27 prosent i 2014 til 23 prosent i 2018. Kilder: SSB og Pengenytt
Realrente etter skatt. I utregningen er følgende tall fra SSB brukt: Gjennomsnittlig rente for nye lån til husholdninger med pant i bolig og 12-månedersveksten i konsumprisindeksen (KPI). Rentefradraget har gradvis gått ned fra 27 prosent i 2014 til 23 prosent i 2018. Kilder: SSB og Pengenytt

Les også: Tre metoder for å selge din utleiebolig skattefritt

Har vært svært gunstig å eie bolig

I tillegg til lave renter, eller på grunn av det, har boligprisene økt betydelig i nevnte periode.

Dette har sammen gjort det svært gunstig å eie egen bolig.

Forbrukerøkonomen i Danske Bank mener det har gitt gode handlingsrom i privatøkonomien til mange.

– Du kan si at forbrukerne har blitt litt bortskjemte de siste årene med tanke på de lave rentene, men samtidig har reallønnsveksten vært tilnærmet null, sier Tvetenstrand.

Hun forventer en høyere lønnsvekst de neste årene.

– Det viktigste for forbrukerne er hva vi sitter igjen med etter at alle kostnader er trukket hver måned, sier forbrukerøkonomen i Danske Bank og spør:

– Hva har du råd til å betale for en bolig? Hvor mye vil lønnsveksten gi deg? Hva vil økte renteutgifter si i den sammenhengen?

– Dersom ting blir som forventet fremover, vil privatpersoner ha mer å rutte med i 2021 enn de har i dag på grunn av økte lønninger. Dette selv om rentene øker noe i samme periode, spår Tvetenstrand.

Les også: Strømekspert om ny strømavtale til Coop-medlemmer: – Nesten for god til å være sann

Sjeføkonom mener det er riktigere å korrigere for lønnsvekst

Sjeføkonom Frank Jullum i Danske Bank. Foto: Danske Bank
Sjeføkonom Frank Jullum i Danske Bank. Foto: Danske Bank

Det er viktig å poengtere at en høy prisvekst er med på å redusere innholdet i lommeboken din. Pengene dine blir mindre verdt.

Stiger prisene mer enn lønningene, får du derfor isolert sett mindre å rutte med.

– Når man snakker om realboliglånsrenten synes jeg det er veldig fornuftig å deflatere med lønnsvekst i stedet for konsumprisene, sier sjeføkonom Frank Jullum i Danske Bank.

I dag satte Norges Bank opp styringsrenten fra 0,75 til 1,00 prosent, noe som er den andre renteøkningen på et halvt år.

Samtidig varsler sentralbanken ytterligere tre renteøkninger innen utgangen av 2021, noe som da vil gi en styringsrente på 1,75 prosent.

Etter en vedvarende rentenedgang fra desember 2011 er dermed rentenivået definitivt på vei oppover igjen.

– Basert på anslagene for lønnsveksten i samme periode, er en slik renteoppgang ikke tilstrekkelig til å gi høyere realrenter (deflatert med lønn, red.anm.) i årene fremover for en gjennomsnittsfamilie, sier Jullum.

Les også: Så mye strøm sparer du med varmepumpe

– En fest hvor man får betalt for å drikke

Analysesjef i Sparebank 1 Markets, Pål Ringholm, er kanskje den som har forklart fenomenet med negative realrenter best:

– Dette er ikke en fest med masse drikkebonger, dette er en fest hvor man får betalt for å drikke, sa han til Finansavisen i 2015, da han var kredittanalytiker i Swedbank.

Nå har festen vart i fire år, og det store spørsmålet er hvor mye lenger den vil vare.

Forrige gang vi hadde negativ realrente etter skatt var på begynnelsen av 1980-tallet.

På 1960- og 1970-tallet var imidlertid det mer en regel enn et unntak: Bare i fire år mellom 1962 og 1983 var realrenten etter skatt positiv, og da på maks en prosent, ifølge tall fra SSB.

Les også disse sakene på Pengenytt.no:

Derfor er det så viktig at prisene på varer og tjenester øker fra år til år

Ordrene strømmer inn til leverandører av solcellepanel, og snart får de konkurranse fra Ikea

Fra 1. juni endrer Enova i støttetilbudet til privathusholdninger

Du kan spare 2500 kroner på å bruke riktig betalingskort i utlandet

Dette er forskjellen mellom prosent og prosentpoeng

Artikkelen ble først publisert av Pengenytt.no.

Mer fra ABC Nyheter
Siste fra forsiden
12:34 Klopp og Guardiola: – Tittelkampen er ikke avgjort12:27 Gambia ber FN-domstol reise sak mot Myanmar12:27 Warholm med i kamp om prestisjetung utmerkelse12:12 Det britiske samveldet er over for lengst12:00 Riving av Y-blokka må vurderes på nytt, mener Fylkesmannen11:44 Over 100.000 har vært ruset bak rattet det siste året11:43 Kaotisk i Hongkong, mann påtent av demonstranter11:32 Politiets teori: Kamp om narkomarked årsak til Malmö-drap11:21 RBK-tilhenger bøtelagt med 15.000 kroner11:13 Regjeringen om ABC Nyheters elbil-undersøkelse: – Dette må vi løse10:45 Rasende Ronaldo forlot stadion før kampslutt10:32 19-åring nekter straffskyld for Varhaug-drapet10:31 Lagerbäck tilfreds med spillernes klubbstatus09:53 Tyrkia deporterer utenlandske IS-krigere09:47 Forskere fant ukjent korallrev ved Stord09:47 Mann omkom i trafikkulykke i Rogaland09:35 Ruud snuser på karrierebeste09:19 Rapport: Pressestøtte til lokalaviser har ikke ønsket effekt09:16 180 ansatte i Luftfartstilsynet kan ikke gå på do09:13 Wenger tror Liverpool vinner Premier League09:13 Alexander Sørloth til sykehus med hodeskade08:49 Økte strømpriser dro prisveksten opp08:11 Ventetiden øker for norske pasienter07:57 Passasjerbuss har veltet i Akershus07:36 Seattle Sounders tok sin andre MLS-tittel07:36 Ventetiden øker for norske pasienter07:34 Far ble avslørt av datteren07:28 Kraftig nedgang i rypefangsten på Statskogs jaktområder07:23 Demonstrant skutt i Hongkong – tilstanden kritisk07:11 Stor politisk usikkerhet i Bolivia07:05 Flere personer skadd i trafikkuhell under snøkaos på Østlandet07:00 TV- og radiokanalene mistet over 200 millioner reklamekroner i fjor06:44 Svindals råd til de yngste talentene: – Vær tålmodig06:15 Spania er fortsatt fastlåst politisk etter enda et valg05:58 Dette skjer i dag05:30 Dette skjedde i natt05:30 Nå skal trygdeskandalen flombelyses05:27 Demonstranter skal ha tatt over Venezuelas ambassade i Bolivia05:08 Latinamerikanske presidenter fordømmer «statskupp» i Bolivia04:57 Person til sykehus etter brann i Asker04:54 Trondheims-politiet slår alarm om normalisering av narkotika04:17 Rapport: Få tiltak får unge lovbrytere på rett spor04:14 Neil Young vil bli amerikansk statsborger03:29 Delstat i Australia erklærer unntakstilstand etter katastrofebrann03:20 Tre nye demonstranter drept i Irak03:05 Sparebank lot kunde betale ned boliglån med kontanter i fem måneder02:53 Rødgrønne partier vil bruke oljefondets midler aktivt for klima02:11 Topper i valgkommisjonen i Bolivia pågrepet01:47 Brannvesenet har kontroll på husbrann i Nordfjord01:40 Iran bygger enda et atomanlegg01:22 Mexico tilbyr Morales asyl01:02 Bilførere på vei mot øst godt forberedt etter farevarsel00:31 Sanchez oppfordrer partier til samarbeid00:02 Minst tre anmeldelser etter at jente ble overfalt i Sandnes23:16 Juventus tilbake på tabelltoppen etter Dybala-mål22:24 Varhaug-drapet opp for lagmannsretten22:05 Vraket Helland reddet RBK-poeng mot Glimt21:51 Ambulanse frontkolliderte med personbil21:50 Solbakkens FCK knust i toppkampen: – Vil ikke komme med unnskyldninger21:49 Lyon-bussen pepret med stein foran storkamp21:39 Bundesligaprofil løp ned trener - kamp endte i kaos20:58 Fortsatt ingen pågrepet etter drap på 15-åring i Malmö20:30 Hevingen av bil i Jølstravatnet starter mandag20:11 Målløst mellom Tromsø og Vålerenga20:09 Lillestrøm lever farlig etter tapte for Stabæk20:06 Ny hjemmeseier for Kristiansund, Sarpsborg i trøbbel19:51 Molde rundspilte Strømsgodset - sikret seriemesterskapet19:48 Mann pågrepet for å stikke hull på Trump-ballong19:39 Bussjåfør kjørte på to barn på Jessheim19:35 Liverpool overlegne i gigantduellen, knuste Manchester City19:04 Erna Solberg: – Vi må hindre at fordommer sprer seg18:58 Haaland-målfest ble avgjørende i toppkamp18:54 Venstre vil ha gratis SFO for de fattigste fra 202118:37 Celtic og Elyounoussi slo Motherwell, holder Rangers bak seg18:35 Flere sivile drept i russiske luftangrep i Syria18:03 Irakiske ledere lover valgreform og endring i landet17:40 Fire pågrepet etter voldshendelse i Kristiansand17:31 Telenor har stabilisert flere av tjenestene17:12 Ørjan Nyland med tap i Premier League-debuten16:58 Opptur for Solskjær, Uniteds unggutter lekte seg til seier mot Brighton16:50 Nå starter Høyre jakten på Høies erstatter16:23 Petter Stordalen og Gunhild Stordalen flytter fra hverandre16:06 Flere drept av bilbombe nord i Syria16:05 Krigshelten som ble frivillig fange i Auschwitz15:29 Jødiske gravsteiner utsatt for hærverk i Danmark14:27 Trolig ikke noe kriminelt bak dødsfall i Bergen14:18 Jordan tar tilbake landområder fra Israel13:33 Bolivias president Evo Morales går av13:26 Russland rystet av grusomt drap13:08 Kongekrabben spås til Trøndelag i 205012:08 Advarer mot å kjøpe ny fossilbil: – Det kommer til å koste stadig mer12:06 Farevarsel for snø i syv fylker – bilister advares11:40 Enebolig i Hedmark totalskadd i brann – fem personer til legevakt11:26 Iohannis favoritten ved valget i Romania11:09 Ny kulderekord i Troms10:39 Ap og Sp refser sykehussatsing – varsler milliardløft10:30 Flere døde etter syklon feide innover India og Bangladesh10:15 Merkur foran solen: Neste gang er i november 203210:11 Guardiola før storkampen: – Vi er ikke underdogs på Anfield09:57 Jan Guillou: – Trump får nok også Nobels fredspris
Siste nytt
12:34SportKlopp og Guardiola: – Tittelkampen er ikke avgjort12:27VerdenGambia ber FN-domstol reise sak mot Myanmar12:27SportWarholm med i kamp om prestisjetung utmerkelse12:12StemmerDet britiske samveldet er over for lengst12:00KulturRiving av Y-blokka må vurderes på nytt, mener Fylkesmannen11:44MotorOver 100.000 har vært ruset bak rattet det siste året11:43VerdenKaotisk i Hongkong, mann påtent av demonstranter11:32VerdenPolitiets teori: Kamp om narkomarked årsak til Malmö-drap11:21SportRBK-tilhenger bøtelagt med 15.000 kroner11:13MotorRegjeringen om ABC Nyheters elbil-undersøkelse: – Dette må vi løse10:45SportRasende Ronaldo forlot stadion før kampslutt10:32Norge19-åring nekter straffskyld for Varhaug-drapet10:31SportLagerbäck tilfreds med spillernes klubbstatus09:53VerdenTyrkia deporterer utenlandske IS-krigere09:47NorgeForskere fant ukjent korallrev ved Stord09:47NorgeMann omkom i trafikkulykke i Rogaland09:35SportRuud snuser på karrierebeste09:19KulturRapport: Pressestøtte til lokalaviser har ikke ønsket effekt09:16Norge180 ansatte i Luftfartstilsynet kan ikke gå på do09:13SportWenger tror Liverpool vinner Premier League09:13SportAlexander Sørloth til sykehus med hodeskade08:49PengerØkte strømpriser dro prisveksten opp08:11Helse og livsstilVentetiden øker for norske pasienter07:57NorgePassasjerbuss har veltet i Akershus07:36SportSeattle Sounders tok sin andre MLS-tittel07:36NorgeVentetiden øker for norske pasienter07:34NorgeFar ble avslørt av datteren07:28NorgeKraftig nedgang i rypefangsten på Statskogs jaktområder07:23VerdenDemonstrant skutt i Hongkong – tilstanden kritisk07:11PolitikkStor politisk usikkerhet i Bolivia07:05NorgeFlere personer skadd i trafikkuhell under snøkaos på Østlandet07:00KulturTV- og radiokanalene mistet over 200 millioner reklamekroner i fjor06:44SportSvindals råd til de yngste talentene: – Vær tålmodig06:15PolitikkSpania er fortsatt fastlåst politisk etter enda et valg05:58NorgeDette skjer i dag05:30NorgeDette skjedde i natt05:30PengerNå skal trygdeskandalen flombelyses05:27VerdenDemonstranter skal ha tatt over Venezuelas ambassade i Bolivia05:08VerdenLatinamerikanske presidenter fordømmer «statskupp» i Bolivia04:57NorgePerson til sykehus etter brann i Asker04:54NorgeTrondheims-politiet slår alarm om normalisering av narkotika04:17NorgeRapport: Få tiltak får unge lovbrytere på rett spor04:14KulturNeil Young vil bli amerikansk statsborger03:29VerdenDelstat i Australia erklærer unntakstilstand etter katastrofebrann03:20VerdenTre nye demonstranter drept i Irak03:05PengerSparebank lot kunde betale ned boliglån med kontanter i fem måneder02:53NorgeRødgrønne partier vil bruke oljefondets midler aktivt for klima02:11VerdenTopper i valgkommisjonen i Bolivia pågrepet01:47NorgeBrannvesenet har kontroll på husbrann i Nordfjord01:40VerdenIran bygger enda et atomanlegg01:22VerdenMexico tilbyr Morales asyl01:02NorgeBilførere på vei mot øst godt forberedt etter farevarsel00:31VerdenSanchez oppfordrer partier til samarbeid00:02NorgeMinst tre anmeldelser etter at jente ble overfalt i Sandnes23:16SportJuventus tilbake på tabelltoppen etter Dybala-mål22:24NorgeVarhaug-drapet opp for lagmannsretten22:05SportVraket Helland reddet RBK-poeng mot Glimt21:51NorgeAmbulanse frontkolliderte med personbil21:50SportSolbakkens FCK knust i toppkampen: – Vil ikke komme med unnskyldninger21:49SportLyon-bussen pepret med stein foran storkamp21:39SportBundesligaprofil løp ned trener - kamp endte i kaos20:58VerdenFortsatt ingen pågrepet etter drap på 15-åring i Malmö20:30NorgeHevingen av bil i Jølstravatnet starter mandag20:11SportMålløst mellom Tromsø og Vålerenga20:09SportLillestrøm lever farlig etter tapte for Stabæk20:06SportNy hjemmeseier for Kristiansund, Sarpsborg i trøbbel19:51SportMolde rundspilte Strømsgodset - sikret seriemesterskapet19:48VerdenMann pågrepet for å stikke hull på Trump-ballong19:39NorgeBussjåfør kjørte på to barn på Jessheim19:35SportLiverpool overlegne i gigantduellen, knuste Manchester City19:04PolitikkErna Solberg: – Vi må hindre at fordommer sprer seg18:58SportHaaland-målfest ble avgjørende i toppkamp18:54NorgeVenstre vil ha gratis SFO for de fattigste fra 202118:37SportCeltic og Elyounoussi slo Motherwell, holder Rangers bak seg18:35VerdenFlere sivile drept i russiske luftangrep i Syria18:03VerdenIrakiske ledere lover valgreform og endring i landet17:40NorgeFire pågrepet etter voldshendelse i Kristiansand17:31NorgeTelenor har stabilisert flere av tjenestene17:12SportØrjan Nyland med tap i Premier League-debuten16:58SportOpptur for Solskjær, Uniteds unggutter lekte seg til seier mot Brighton16:50PolitikkNå starter Høyre jakten på Høies erstatter16:23KulturPetter Stordalen og Gunhild Stordalen flytter fra hverandre16:06VerdenFlere drept av bilbombe nord i Syria16:05VerdenKrigshelten som ble frivillig fange i Auschwitz15:29VerdenJødiske gravsteiner utsatt for hærverk i Danmark14:27NorgeTrolig ikke noe kriminelt bak dødsfall i Bergen14:18VerdenJordan tar tilbake landområder fra Israel13:33VerdenBolivias president Evo Morales går av13:26VerdenRussland rystet av grusomt drap13:08NæringslivKongekrabben spås til Trøndelag i 205012:08MotorAdvarer mot å kjøpe ny fossilbil: – Det kommer til å koste stadig mer12:06NorgeFarevarsel for snø i syv fylker – bilister advares11:40NorgeEnebolig i Hedmark totalskadd i brann – fem personer til legevakt11:26VerdenIohannis favoritten ved valget i Romania11:09NorgeNy kulderekord i Troms10:39PolitikkAp og Sp refser sykehussatsing – varsler milliardløft10:30VerdenFlere døde etter syklon feide innover India og Bangladesh10:15VerdenMerkur foran solen: Neste gang er i november 203210:11SportGuardiola før storkampen: – Vi er ikke underdogs på Anfield09:57NorgeJan Guillou: – Trump får nok også Nobels fredspris
Populært